三星海力士获豁免，半导体材料和设备零部件有望爆发！正帆科技、新莱应材等成投资热点！

新材料行业半导体材料重大事项点评：三星海力士在华晶圆厂获“无限期豁免” 关注半导体材料和设备零部件机会

根据美国商务部同意对三星和SK 海力士在华晶圆厂提供“无限期豁免”的消息，未来三星、SK 海力士在华工厂将可以继续升级和扩产，外资Fab厂在华资本开支有望持续投入，驱动设备零部件订单向好，设备零部件企业有望受益。

半导体设备零部件方面，重点推荐正帆科技（电子工艺设备及系统）、新莱应材(300260)（高纯及超高纯零部件）、神工股份（硅零部件），建议关注茂莱光学、美埃科技；半导体材料方面，具备韩厂供应能力的材料龙头有望率先受益，包括雅克科技(002409)（前驱体）、华特气体（特气），其次推荐硅片环节的有研硅、沪硅产业、TCL 中环；特气环节的中船特气、凯美特气(002549)；光刻胶环节的华懋科技(603306)、晶瑞电材、南大光电(300346)、彤程新材(603650)；靶材环节的有研新材(600206)、江丰电子(300666)；CMP 环节的安集科技(688019)、鼎龙股份(300054)；湿化学品环节的江化微(603078)；先进封装材料环节的联瑞新材；建议关注中巨芯、华海诚科、天承科技。

总体来看，三星和SK 海力士在华工厂获得“无限期豁免”将有利于半导体材料和设备零部件相关企业的投资机会。需要注意的风险因素包括国内、海外政策超预期变动风险、需求不及预期的风险、相关公司扩产不及预期的风险以及市场竞争加剧的风险。

投资策略：重点推荐正帆科技、新莱应材、神工股份、雅克科技、华特气体等企业。