收评：沪指探底回升跌1.46% 两市近5000股下跌

2月2日消息，A股主要指数午后探底回升，尾盘快速拉升，沪指2700点失而复得，此前一度跌近4%，创业板指跌超2%，此前一度跌近5%。各板块普跌，大金融板块尾盘异动拉升，金证股份(600446)直线涨停。地产股部分活跃，浦东金桥(600639)、深深房A涨停。下跌方面，光伏概念股集体调整，银龙股份(603969)、罗普斯金跌停，板块内超20股跌超8%。CRO概念股下挫，药明康德(603259)（维权）闪崩跌停。总体来看，个股仍呈普跌态势，近5000股处于下跌状态，两市再超百股跌停，成交今日明显放量，今日成交额8057亿元。

盘面上，各板块普跌，BC电池、光刻机、环保、供销社等板块跌幅居前。

热点板块：

1、食品饮料

欢乐家、中基健康、熊猫乳品、阳光乳业等走强。

消息面上， 截至1月31日收盘，发布业绩预告的61家食品饮料公司中，超过30家公司业绩预喜（预增、略增、扭亏），业绩预喜率近50%。从二级行业来看，休闲食品板块业绩预喜率高达80%，饮料乳品、调味发酵品板块的业绩预喜率均达到60%。

2、房地产

京投发展、中交地产(000736)、深深房A、中洲控股(000042)等多股活跃。

消息面上，城市房地产融资协调机制快速运转，第一批房地产项目“白名单”陆续出炉，多地银行迅速跟进。目前部分项目已获融资支持。

据悉，银行在融资通道、审批流程、审批时限等方面明确了工作目标。业内人士表示，这有利于通过房地产融资协调机制打通融资堵点，更加精准支持房地产项目合理融资需求，促进房地产与金融良性循环。

机构观点：

中信建投指出，1月延续了前期情绪指数下跌的趋势，继续走弱。1月5日情绪指数开始明显回落，8日情绪指数降至10以下跌入恐慌区。此后，由于市场情绪长期陷入恐慌未能迅速改善，最终出现“恐慌性抛售”。情绪指数也在1月22日和31日两度接近情绪冰点。展望后市，投资者情绪达到冰点后市场往往会出现一轮底部反弹(或至少是技术性反抽)。但鉴于市场情绪长期陷于恐慌，和2018年7-10月较为接近，建议投资者耐心等待情绪指数明显回暖，情绪指数向上脱离恐慌区将是重要的右侧买入信号。

聚鸣投资：由于今年过年晚，一月份行业可比数据扰动较大，经济数据参考性不强。海外方面，美国经济强韧程度超出市场预期，之前3月份降息预期接近90%，现在降低到了30%，但是经过短暂的反弹后，美债利率近期还是继续下跌了。降息交易仍然是全球2024年最主要的交易逻辑，理论上这会对新兴市场产生有利影响。估值方面，创业板估值已经是历史最低估值，没有之一，港股基本也是如此。港股市场年线4连阴之后，今年1月份恒生指数又跌了9%，即使按照熊市的估值来看，正常的估值体系相当程度失效，估值也十分便宜。由于经济低位运行，所以多数行业呈现出景气度下行后的低位运行状态，没有出现景气度拐头向上的情况。随着时间的推移，会有一些公司在低基数下慢慢走出低迷，彼时股价也将会走出阿尔法。