国产算力板块迎来双重催化，大模型竞争加剧

近日，国产算力板块迎来两大重要催化。首先，理想汽车CEO李想通过线上直播宣布，将亲自下场开发大模型，目标成为国内前三，并计划将车机助手“理想同学”转化为APP，与豆包、Kimi等大模型同台竞技。李想认为自动驾驶是大模型未来最重要的应用场景，并计划先实现L4级别自动驾驶，再进军机器人领域。其次，小米计划搭建万卡GPU集群，大幅提升AI模型能力，雷军表示手机将是未来最核心的AI硬件，小米将全力投入大模型开发。 随着字节、等互联网巨头及Kimi、智谱等初创公司纷纷加入，国产大模型竞争进入白热化阶段。国内企业在大模型应用方面展现出强大实力，尤其在实用性上远超海外模型，如总结文件、润色文章等功能更贴近用户需求。国产算力板块因此受益，算力芯片、PCB、光模块、交换机与服务器、液冷等五大核心方向景气度确定性大幅提升。此外，端侧AI也成为重要发展方向，未来将有更多可穿戴设备接入大模型，实现功能升级。SOC芯片作为端侧AI的核心产品，国内厂商已实现全链条自主可控，恒玄科技、瑞芯微等龙头企业值得关注。