我国移动游戏市场增长突出 三大产业龙头将迎井喷之势

　　要闻精选

　　1.26日召开的全国交通运输工作会提出，2020年预期完成铁路投资8000亿元左右，公路水路投资1.8万亿元左右，民航投资力争达到900亿元。2.商务部发言人高峰26日介绍了我国扩大进口的系列举措，包括进一步降低进口关税、培育进口促进创新示范区、放大进博会的平台促进作用。3.生态环境部综合司司长徐必久26日表示，今年中央财政支持大气治理等专项资金较去年增长近四分之一，《黄河生态环境保护总体方案》正在征求相关部门和地方意见。4.12部门联合印发《健康中国行动——儿童青少年心理健康行动方案（2019—2022年）》，提出加大对网络内容的监管力度，重点清查网游、直播、短视频、教育类应用。5.京沪高铁在招股意向书中预计，今年净利润110亿至120亿元，同比增长7.34%至17.1%。公司将于30日和31日进行初步询价。

　　重大事件

　　我国移动游戏市场增长突出 云游戏将成新赛道伽马数据最新发布的《2019中国游戏产业年度报告》显示，2019年我国游戏市场实际销售收入2330.2亿元，同比增长8.7%。与PC端游戏相比，移动游戏市场增长更为突出，当年实际销售收入突破1513.7亿元，同比增长13%。点评：业内表示，我国移动游戏市场已经趋于成熟。在信息技术助推下，移动游戏呈现诸多新模式、新应用，带动产业加速发展。随着5G商用正式启动、基站不断完善扩展，高速便捷的网络基础推动了游戏产业诸多创新。其中，云游戏以云计算等技术基础，将游戏在服务器端运行，通过网络传送给用户，破解游戏对高端电脑配置等的依赖，成为当前创新的主要方向之一。公司方面，完美世界(002624,股吧)（002624）、三七互娱(002555,股吧)（002555）、吉比特(603444,股吧)（603444）等均为国内领先的移动游戏内容开发商。7.7毫米超薄5G手机发布 多项新技术得到应用26日，OPPO发布了双模5G手机Reno3 Pro。搭载高通骁龙765G芯片，6.5英寸曲面屏，售价3999元起。虽然采用了4025mAh的大容量电池，但整机厚度仅7.7毫米，成为今年上市的最薄5G手机。为实现轻薄化目标，这款手机采用了升级的超薄光感屏幕指纹模组、更薄的柔性屏模组、散热系统优化等新技术。点评：4G手机相比，5G手机拥有更快网速和更高频谱利用率，功耗提升约30%。如果内部结构紧凑，会进一步增加散热解决方案的设计难度。OPPO Reno3 Pro采用了多层石墨烯、VC均热板、散热铜箔、导热凝胶等材质，形成立体液冷散热系统。A股公司中，碳元科技(603133,股吧)（603133）提供包括高导热石墨、超薄热管及VC在内的完整的终端散热解决方案，飞荣达(300602,股吧)（300602）的VC产品已通过大厂认证，有望于明年下半年开始小规模供货。山东省加快充电桩建设 行业继续保持发展空间山东省政府新闻办26日召开发布会，明确提出到2022年底前，全省充电基础设施保有量达到10万个以上，基本建成“车桩相随、布局合理、智能高效、保障有力”的充电基础设施体系。其中，公共停车场配建的充电基础设施占车位比例不得低于15%，全省4A级以上旅游景区基本实现充电设施全覆盖。点评：截至2019年11月，我国已累积建设公共充电桩49.6万个。我国新能源车保有量已达到一定水平，但车桩比例发展并不平衡，在新能源车补贴退坡的背景下，政策对新能源车行业的支持并未消失，而是将重心转移到基础设施建设上，充电桩网络建设是其中重点。根据浙商证券王鹏预判，未来的充电桩行业中，充电桩制造和运营都有继续向上发展的空间。公司方面，特锐德(300001,股吧)（300001）是国内充电运营龙头企业，市占率名列前茅；科士达(002518,股吧)（002518）就储能与充电桩业务与宁德时代(300750,股吧)成立了合资公司。CIS芯片缺货日益严重 产能紧张涨价将持续据报道，自今年三季度以来，CIS芯片缺货情况日益严重，目前一线CIS芯片厂如SONY、三星等自有产线全部满载，二三线CIS供应商如豪威、格科微等采用Fab less模式，订单供不应求令晶圆代工厂产能亦十分紧张，短期难以得到缓解。当前尤以高像素CIS芯片采用的BSI工艺产能更为紧张。点评：因BSI工艺所需设备定制化程度高，Fab（芯片加工产线）对于扩产意愿较低。现业内多采取改进FSI工艺，或分段加工等方式，充分挖掘现有产能的潜力，但CIS缺货仍将有可能持续2020全年。同时，明年即将进入量产的屏下摄像头、DTOF等新应用同样需要采用BSI工艺，将加剧CIS芯片全年供应的紧张程度，涨价或将持续。A股公司中，韦尔股份(603501,股吧)（603501）为国内CIS龙头；民德电子(300656,股吧)（300656）CIS芯片已完成和应用于新产品；大港股份(002077,股吧)（002077）子公司苏州科阳为集成电路封装业务平台，前不久公告扩充8吋CIS芯片晶圆级封装产能。四部门发布指导意见 实施互联网+农产品(000061,股吧)出村进城农业农村部、国家发展改革委、财政部及商务部发布实施“互联网+”农产品出村进城工程的指导意见。重点任务包括建立市场导向的农产品生产体系、加强产地基础设施建设、加强农产品物流体系建设以及完善农产品网络销售体系等。点评：A股公司中，农产品（000061）先后在深圳等21个大中城市投资经营管理了32家大型农产品综合批发市场和大宗农产品网上交易市场，旗下有“大白菜+”等电商平台和农产品交易所，实现传统农批市场交易模式电子商务化。供销大集(000564,股吧)（000564）打造全国性为“三农”提供综合服务的O2O商品流通平台，实现农产品进城和日用消费品下乡的双向流通机制。

　　今日机会

　　铝基覆铜板公司集体上调报价 行业需求有望持续增长覆铜板概念股：生益科技(600183,股吧)（600183）、华正新材(603186,股吧)（603186）、超华科技(002288,股吧)（002288）AMOLED屏幕手机明年将突破6亿部 产业链公司有望受益AMOLED概念股：中颖电子(300327,股吧)（300327）、同兴达(002845,股吧)（002845）我国移动游戏市场增长突出 云游戏将成新赛道游戏概念股：完美世界（002624）、三七互娱（002555）、吉比特（603444）网红直播带货概念股全线走强 助力传统销售模式转型网红直播概念股：南极电商(002127,股吧)（002127）、广博股份(002103,股吧)（002103）CIS芯片缺货日益严重 产能紧张涨价将持续CIS芯片概念股：农产品（000061）、供销大集（000564）公告精选中航三鑫(002163,股吧)（002163）控股股东航空工业通飞及其下属子公司中国贵州航空工业（集团）有限责任公司、深圳贵航实业有限公司拟以非公开协议的方式向海南省发展控股有限公司转让其合计持有的公司不超过2.2亿股，占公司总股本的27.38%，此次股份转让完成后将导致公司控制权发生变化。英飞拓(002528,股吧)（002528）与北京比特大陆签署战略合作协议，成立“英飞拓-比特大陆区块链联合实验室”。云南锗业(002428,股吧)（002428）实施太阳能(000591,股吧)电池用锗晶片及磷化铟单晶片建设项目。三安光电(600703,股吧)（600703）子公司拟购买WIPAC全部资产。WIPAC是一家具备百年历史的，全球领先的豪华汽车、超级跑车的照明系统一级供应商，主要研发、生产和销售包括高端的汽车前照灯、尾灯和所有类型的外部辅助照明灯具。市北高新(600604,股吧)（600604）拟出售总价6.5亿元上海房产。分众传媒(002027,股吧)（002027）累计收到6.85亿元政府补助。康达尔（000048）拟更名为“京基智农”。

　　来源:巨丰投顾

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