上万家资产登记公司泛滥！15地监管紧急提醒，防范“伪金交所”风险

“伪金交所”违规经营活动，已引起多地监管注意。10月10日，据北京商报记者不完全统计，近两个月内，已有北京、重庆、河北、河南、山东、辽宁、海南、江苏、福建、湖北、甘肃、云南、青海、内蒙古、新疆15个省（市）的地方金融监管局，陆续发布关于防范“伪金交所”违规经营活动的风险提示，告知广大投资者高度警惕相关风险，不参与投资“伪金交所”登记备案的非标债务融资产品。

15地监管齐齐提示风险

最新发布风险提示的来自辽宁省地方金融监管局，其表示，近期，部分名称中带“资产登记服务”“资产登记备案”“产登”“产权交易”等字样的市场主体，未经国家金融监管部门或省级人民政府批准，变相从事资产登记备案等“伪金交所”业务，直接或间接为各类发行和销售非标融资产品的企业提供增信，涉嫌开展非法金融活动，存在较大金融风险隐患。

无独有偶，河南省地方金融监管局同样称，近期监测发现，市场上出现了一些名称或经营范围中含有“产登”“产登信息”“产登管理”“产权交易”“结算”等字样的机构，涉嫌开展类似“伪金交所”业务的非法金融活动。

这些“伪金交所”的变种虽然一再变换“马甲”，但其本质仍然是违反国家法律法规。通过变相开展金融资产登记、备案、信息发布、交易、结算等服务，直接或间接为各类违规发行或销售非标融资产品的企业提供融资通道或进行增信；此外还有一些“拍卖公司”以“拍卖债权资产”名义变相协助融资主体违规发售融资产品，均存在较大风险隐患。

截至目前，包括北京市、重庆市、河北省、海南省、江苏省等十余地地方金融监管局均强调，按照有关规定，除中央金融监管部门批准设立的交易场所外，其他地方交易场所、“伪金交所”均不得以登记、备案、挂牌交易、信息发布、信息服务等各种名义，直接或间接为各类发行和销售非标债务融资产品提供服务和便利。

易观分析金融行业高级咨询顾问苏筱芮指出，多地提醒“伪金交所”风险，是防范非法金融活动的环节之一，旨在提高市场群众的警惕性。“伪金交所”直接或间接为各类发行和销售非标融资产品的企业提供增信，对普通群众造成极大的迷惑性，对群众的财产及个人信息安全构成威胁。

上万家资产登记公司泛滥

何为 “伪金交所”？从多方监管披露信息来看，其主要是未经中央金融监管部门批准，但却打着“金交所”旗号，为违规理财产品提供融资通道或进行增信，从而变相从事交易场所业务的一类公司。

具体特征上，这类公司一般在名称中带有“信用资产”“金融服务”“资产登记服务”“金融资产交易咨询”“金融产品”“资产登记备案”“信用资产交易咨询”“资产备案”“产登”“产权交易”“产交信息”“结算”等字样。

另在产品宣传上，时常以“国有平台”“政府背景”“高额回报”“固定收益”“国企融资”“政府担保”等字眼开展虚假宣传，往往存在融资主体不明、底层资产不清、项目真假难辨、资金没有托管等问题。

但要注意的是，当项目发行方无法按期兑付投资者本息时，这些也极有可能被定性为非法集资违法行为，而因参与非法集资受到的损失，将由集资参与人自行承担。

针对多地公布的“伪金交所”特征，10月10日，北京商报记者查询天眼查发现，以资产登记服务、产登、产权交易等关键词搜索为例，显示公司名称（包括历史名称）或经营范围中，含该业务的机构在全国已达上万家，近三年内成立的就有上千家。

其中，有的公司或出于监管考虑，已将名称中的“资产登记服务”变更为“信息咨询”或“信息服务”，但仍有不少公司名称中含“结算资产登记服务”，自称为是一家以从事金融业为主的企业，经营范围中也包括“自有资金投资的资产管理服务，互联网数据服务，不动产登记代理服务，大数据服务，破产清算服务，寄卖服务，财务咨询，社会经济咨询服务”等。

“对于‘伪金交所’的风险已经多次提醒，但这类企业屡禁不止，主要是不法分子为获利铤而走险的表现。”那么，上万家资产登记公司泛滥，那么消费者又该如何辨别？苏筱芮认为，投资者要识别“伪金交所”，一是要关注机构是否具有经营资质，二是观察其宣传话术内是否包含了“低风险、高回报”“包赚不赔”等具有诱惑性质的话术。

浙江大学国际联合商学院数字经济与金融创新研究中心联席主任、研究员盘和林同样说到，投资者辨别“伪金交所”可多个方面着手，首先是名称，其一般用“金融服务”“资产”“交易”“登记”“备案”等字眼迷惑大众，但并非官方机构；另在业务上，“伪金交所”未经金融监管部门批准，往往属于一般性工商注册企业，不具备金融业务资质；此外则是产品，“伪金交所”往往以高息为诱饵，要小心回报不合理的投资产品。投资者要选择正规金融机构，不要参与来路不明的投资项目。

建议展开专项排查治理整顿

对于“伪金交所”违规金融活动，监管一直在加码整治。

正如前述多地监管发出的提醒，广大投资者应选择合法投资渠道，自觉抵制无资质交易平台或机构，高度警惕各类标榜“低风险、高回报”“包赚不赔”的投资理财项目，如发现相关线索，可积极向地方金融监管部门反映，涉嫌犯罪的及时向公安机关举报。

另外，企业应依法合规融资，自觉抵制非法金融活动，不得通过产权交易场所、金融资产交易场所及“伪金交所”登记备案、挂牌交易融资产品，不得借助各类交易场所及“伪金交所”开展违法违规活动。

“‘伪金交所’是一种新形式的违规金融手段，投资人参与‘伪金交所’的产品买卖毫无安全保障可言，‘伪金交所’甚至可能卷了投资人本金跑路，又或者以各种投资品来设置一个庞氏骗局，所以，未来各地要加强监管，尽早铲除毒瘤。”盘和林说道。

对于打击治理，苏筱芮则认为，后续，建议“伪金交所”清理行动参照地方小贷的整顿经验，首先从工商信息的经营范围等层面着手，将不符合资质的机构清理出局，其次可通过日常走访等路径展开专项排查，此外也要联合专门的持牌机构进行发声，推出生动、易懂的科普内容，告知群众“伪金交所”的风险，以及帮助群众分辨“伪金交所”，同时设立群众举报专线，发动群众力量，共同推动金交所的正本清源。

北京商报记者 刘四红