外资转场扫货A股 百亿私募或唱多或出手

证券时报记者 许孝如

进入11月份，股市出现“柳暗花明”格局，积极信号不断浮现。其中，最重要的信号是美联储11月暂停加息，市场认为本轮加息已经接近尾声，全球股市全线反弹。北向资金加速回流A股，两天扫货近百亿。

上周五晚间，美国最新披露的非农数据不及预期，导致美元指数大幅下跌，美债收益率大跌至4.51%，创下一个月新低。

近日，国内市场上，进化论等多家百亿私募陆续发声，坚定当下是投资股票的最佳时机。私募大佬杨东再度出手，在各大渠道开放申购，募集资金准备抄底。

美债收益率大幅杀跌

上周美联储宣布，将联邦基金利率目标区间维持在5.25%～5.5%之间不变。这是美联储继9月之后，连续第二次会议暂停加息。美联储主席鲍威尔罕见释放了“鸽派”信号。

市场一致认为，美联储本轮加息已经接近尾声，这导致美债收益率大幅杀跌，之前一度突破5%的十年期美债收益率快速下行。

11月3日晚，美国劳工统计局发布的数据显示，美国10月非农就业人数增加15万人，低于市场普遍预期的18万人。美国10月失业率升至3.9%，创2022年1月以来最高水平。

在非农就业数据公布后，美元汇率跳水，美元指数跌至105.25。美国十年期国债收益率则大跌156基点，跌至4.51%，单日跌幅高达3.4%，创下一个多月新低。

十年期美债有着“全球资产定价之锚”之称，而目前十年期美债已经破位下行，这对于全球的权益类资产而言，是一个重磅的利好和信号，美国三大股指全线反弹。

瑞银全球财富管理美洲首席投资官Solita Marcelli表示，随着美联储将注意力从加息转向降息，瑞银预计到明年6月，10年期国债收益率将降至3.5%。

上周五，A股三大股指全线大涨，北向资金全天净买入71.08亿元，为近1个半月以来最大单日净买额。同时，北向资金已连续2日加仓，合计增持规模达97.9亿元，两日扫货A股近百亿元。

百亿私募开放产品申购

经历了10月份的调整后，成长和价值板块双双重挫，A股更是一度跌破3000点大关。不少私募认为，当前正处于重要的底部区域，是投资股票的最佳时机。

据渠道消息，百亿私募宁泉资产掌舵人杨东管理的部分产品开放申购，近期在各大渠道募集资金，除了老产品开放申购以外，部分渠道还有新产品问世。杨东曾在2007年与2015年的市场高点提示市场风险，他也擅长在熊市中抄底。

目前，宁泉资产受托管理的客户资产达450亿元。业内人士认为，杨东这个时候开放申购，有一种别人恐慌我贪婪的味道，还设有三年的资金封闭期，计划募集期仅一周，比高位募资显然更具“良心”。

另一百亿私募公开看多

上周，百亿私募进化论资产创始人王一平以标题《写在新一轮牛市开启前》的署名文章罕见发声看多。王一平称，越是极端时刻，越是应该逆向投资的时刻。站在当下的时点，从四个维度看，牛市已在启动的前夕，2024年中很有可能就是市场拐点。当下是未来5年投资股票市场最有利的时间点。

王一平表示，在2019年年初上一轮行情启动前，曾在公众号发表过牛市即将到来的观点，随后市场的演绎也论证其判断。而如今，市场的齿轮再次转到了极度冰点，此刻不宜再悲观，而是应该抓住这次宝贵机会布局股票资产。愿新一轮牛市开启时，我们都在场。

望正资本也表示，沪深300经过长达两年半的调整，整体估值水平已不高，市场当前正处于中长期非常重要的底部区域。汇金增持四大行和ETF，对增强市场信心有明显帮助，成交量重回万亿，表明当前市场越来越多资金开始进行布局。结合历史情况来看，中长期重要底部往往是多重因素共同作用的结果，过程通常会比较复杂，但仍需保持耐心。