港股概念追踪 | 寒潮来袭! 煤炭需求释放 预计12月煤价支撑显著(附概念股)

智通财经APP获悉，近日，中央气象台发布寒潮橙色预警。在本次强寒潮之后，还将有冷空气影响我国，预计一直到12月下旬，不少地方都将维持气温偏低的状态。市场分析指出，受寒潮的影响，终端用煤供热需求延续边际好转，给予市场煤一定价格支撑。从二级市场来看，港股煤炭板块集体上扬，截止12月18日收盘，南南资源(01229)上涨近20%、南戈壁(01878)涨超19%、蒙古焦煤(00975)涨超12%、兖矿能源(01171)、中国神华(01088)、中煤能源(01898)等股拉升跟涨。

12月17日，据媒体消息称，这几天，强寒潮持续影响我国多地，大部地区遭遇今年下半年来最冷的一个周未，其中部分地区最低气温接近或达到历史同期极值。今晨我国23个省会级城市气温创立冬后新低其中河北、山西、北京、天津、辽宁共30个国家级气象站最低气温突破12月历史极值，其中山西、河北、辽宁5个站刷新建站以来历史极值。明天开始至20日，新一股较强冷空气又将自北向南影响中东部地区，未来一周，我国中东部大部地区气温将持续偏低。

国信证券此前在报告中指出，本轮寒潮影响范围大、降温幅度大，且影响到部分煤炭主产地，对供给端的运输也造成影响。据了解，为做好冬季能源保供工作，国家能源局、发改委等部门积极谋划部署。

昨日(12月18日)，国家发改委在工作会议上指出，发展改革系统要全面贯彻落实党中央、国务院关于防范应对低温雨雪冰冻灾害工作的重要部署要求，做好煤炭、电力、天然气等供应保障，确保人民群众温暖过冬，保障“两节”期间重要商品特别是生活必需品的市场供应。国家能源局新闻发言人张星此前表示，迎峰度冬期间，预计全国用电最高负荷较去年同期增加1.4亿千瓦，增幅较大。我国电力供应总体有保障，局部面临一定压力。

市场人士分析指出，从今年迎峰度冬能源供应市场的基本格局来看，预计传统能源仍将占据主导地位。作为能源保障“压舱石”，煤炭行业加大增产保供力度，多地、多企业加紧推进煤炭储备工作，多举措提高库存量，为冬季供热攒够“口粮”。其中，煤炭大省山西正加大煤炭增产保供力度，山西统计局此前发布数据显示，今年前9个月山西规上原煤产量101439.7万吨，同比增长4.5%。

值得一提的是，际能源署(IEA)上周发布的一份报告显示，全球煤炭需求中长期依然强劲。由于新兴市场和发展中经济体的需求依然强劲，2023年全球煤炭使用量预计将增长1.4%，首次超过85亿吨，创历史新高。

需要注意的是，国际能源署还预测，全球煤炭使用量预计要到2026年才会下降，在此之前全球每年煤炭消费量预计将保持在80亿吨以上。

东吴证券认为，寒潮带来需求释放，日耗快速攀升，叠加安监影响，预期后续环渤海港口煤炭库存快速去化。中长期来看，该行维持对2024年上半年煤炭价格乐观预期判断，预计进入2024年4月份，受益于需求复苏、进口煤偏少，煤价有望大幅上涨。

国信证券指出，12月中旬寒潮来袭，该寒潮影响范围大、降温幅度大，包括主产地、最远广深都大幅降温，动力煤需求增加、供给受限(运输)，焦煤供给受到影响(蒙煤运输)。整体看，预计12月煤价支撑显著，如果寒潮强度和时间超预期，煤价上涨空间有望打开。

相关概念股：

兖矿能源(01171)：12月8日，公司公告以37.17亿元竞得内蒙古自治区霍林河矿区一号井田煤炭资源详查探矿权。对此，中金指出，该探矿权的获得将进一步增加公司煤炭资源储量，提升公司中长期资源接续和保障能力，巩固公司核心竞争力。

中煤能源(01898)：11月13日，该公司在投资者A股投资者互动平台表示，里必煤矿建设项目正在有序推进，预计2025年底进入试生产，预计1年左右时间达产。

中国神华(01088)：该公司11月接受投资者调研时称，随着国家最新一轮的优化电源点布局工作推进，公司抢抓“十四五”期间的火电发展窗口期，在既有优质电源点开展改扩建项目。公司目前在建电厂项目预计将于2025年及以前完工投运。