电力设备行业周报：新型电力系统行动方案重点在网 7月国内新能源车渗透率再创新高

　　核心推荐：协鑫科技、天顺风能、三星医疗，福斯特，宁德时代。
　　光伏：价格上涨，多晶硅环节关注度提升。根据硅业分会数据，本周多晶硅价格大体维持稳定，部分新签订单触底反弹。头部企业签单较为顺利，价格已出现底部反弹；小部分企业通过与期现商交易实现价格小幅上涨；颗粒硅价格出现一定程度跟涨。硅料价格终于出现向上趋势，我们认为综合考虑上游供给量、需求、期货推进等因素后，硅片厂有望加大硅料采购力度，从而进一步扩大多晶硅涨幅。在产业链价格下行过程中，组件价格预期见底的情况下，建议关注有望率先实现价格见底的硅料环节。推荐高品质N 型硅料协鑫科技。同时，关注新技术发展，尤其是银浆上涨下利好的HJT 路线迈为股份、东方日升、赛伍技术、通威股份。
　　风电&电网：新型电力系统方案发布，从源网荷储全面发展，重点在网；青洲五、七海缆环评报告送审。三部委联合印发《加快构建新型电力系统行动方案（2024—2027年）》，此次文件核心看，源网荷储全面提升，重点在于电网建设、及电网调度方面。
　　电网建设方面，重点解决电网薄弱问题，包括加强主网和特高压电网建设以提高新能源的外送电能力等；提升新型主体涉网性能及加强构网型技术的应用，即是强调提高对分布式光伏和电动汽车接入等新业态的适应性；加强在配网方面建设，强调供电能力、抗灾能力和承载能力提升。电网调度方面，即强调电网调度系统应逐步去适应大规模高比例新能源和新型主体对电力调度的新要求。阳江青洲五、青洲七海上风电场海缆集中送出工程项目环境影响报告书送审；此次送审意味开始走海域使用权申请流程，我们认为这代表着青洲五、七海域海风开始正向发展，下半年有望迎来航道影响问题的解决并开工。风电板块，推荐海缆环节东方电缆、中天科技、亨通光电；基础环节天顺风能、大金重工；零部件企业振江股份；变压器明阳电气。其次推荐基础环节泰胜风能、海力风电、天能重工等；海缆环节起帆电缆、太阳电缆，关注海风需求变化对产业链影响，铸锻件龙头日月股份、金雷股份。风电迈向深远海，重点关注漂浮式风机产业变化，首推亚星锚链。特高压建设持续高企，柔直送出工程所需的换流阀设备，较常规换流阀技术难度升级，价值量升级，关注特高压换流阀、直流控制保护系统龙头许继电气、国电南瑞；关注GIS 龙头平高电气、电力设备民营龙头思源电气、民营企业开关供应商长高电新、电网系统悬瓷绝缘子核心供应商大连电瓷。电力设备出海，变压器方面首推干变出海龙头金盘科技，海风出海双海受益的明阳电气；电表首推三星医疗、海兴电力，及矩华科技；以及有载分接开发龙头华明装备；电力线缆出口企业华通线缆。配电网及数字化板块许继电气、四方股份、金盘科技、思源电气、国电南瑞、炬华科技、三星医疗、海兴电力、林洋能源、东方电子、国网信通、威胜信息。
　　氢能：8 月2 日，国务院发布了《加快构建碳排放双控制度体系工作方案》的通知。
　　按照急用先行原则，聚焦电力、燃油、钢铁、电解铝、水泥、化肥、氢、石灰、玻璃、乙烯、合成氨、电石、甲醇、煤化工、动力电池、光伏、新能源汽车、电子电器等重点产品，组织相关行业协会、企业、科研单位等制定发布产品碳足迹核算行业标准或团体标准。推荐方向：推荐具备品牌和渠道优势的龙头隆基绿能、阳光电源；优质设备厂商双良节能、亿利洁能、华电重工、昇辉科技、华光环能。推荐关注氢气压缩机头部标的开山股份、冰轮环境、雪人股份。
　　储能：2024 年8 月W1 储能相关招标项目总规模约620.904MW/1432.273MWh。
　　根据储能头条， 1 ） 招标规模8 月W1 储能相关招标项目总规模约620.904MW/1432.273MWh。其中，储能系统招标规模为183MW/367.964MWh，EPC招标规模为437.904MW/1064.309MWh。2）中标规模：8 月W1 储能相关中标项目总规模约2831.05MW/6356.596MWh。其中，储能系统中标规模为2350MW/5200MWh，EPC 中标规模为481.05MW/1156.596MWh。3）均价：8 月W1 EPC 投标报价区间为0.63 元/Wh-1.36 元/Wh，储能系统投标报价区间为0.487 元/Wh-1.01 元/Wh。推荐方向：建议关注国内外增速确定性高的大储方向，首推阳光电源、东方日升、科华数据、三晖电气。
　　新能源车：7 月国内新能源乘用车零售销量87.8 万辆，同比增长37%，渗透率51%再创新高。根据乘联会数据，7 月国内新能源乘用车产量达93.3 万辆，同比+22%；批量销量94.5 万辆，同比+28%；零售销量87.8 万辆，同比+37%，环比+2.8%。7月国内新能源乘用车零售渗透率达51.1%，同比+15pct，再创新高。从车企销量来看，比亚迪以31.2 万辆位列第一，同比+35%，占比35.5%；其次为吉利的5.7 万辆，同比+63%，占比6.5%；而理想、特斯拉、长安则分别以5.8%、5.3%和5.0%的份额位列零售厂商销量的第三至第五名。展望后市，伴随着8 月改款新车上市潮的到来，短续航产品经过技术调整有望重新进入免征购置税目录，这将是拉动车市零售逐步回暖的一个有力因素。建议关注宁德时代、亿纬锂能、科达利、尚太科技、湖南裕能。
　　风险提示：新能源装机需求不及预期，新能源发电政策不及预期，宏观经济不及预期。
【免责声明】本文仅代表第三方观点，不代表和讯网立场。投资者据此操作，风险请自担。

   【免责声明】本文仅代表第三方观点，不代表和讯网立场。投资者据此操作，风险请自担。