先进制造行业周报：汽车座舱智能化加速 舱泊一体平台产品逐步量产上车

　　重点推荐：北特科技、纽威股份、三花智控、双林股份、鸣志电器、莱斯信息、纳睿雷达、万集科技、万马科技、软通动力核心个股组合：北特科技、纽威股份、三花智控、双林股份、鸣志电器、五洲新春、莱斯信息、纳睿雷达、中信海直、软通动力、航锦科技、华伍股份、华阳集团、万集科技、万马科技、绿的谐波、埃斯顿本周专题研究：汽车座舱迈入智能化时代，功能配置已经成为用户购车的关键要素，由于叠加了座舱域控制器、增量硬件和增量软件。根据盖世汽车研究院数据，2024年1-8月，乘用车终端销售中屏、语音交互、车联网功能配置均超过80%，趋近于标配，全液晶仪表及OTA渗透率也达到70%以上，HUD及座舱域控渗透率处于低位且增长较为显著。AR-HUD将AR和抬头显示融合，在前挡玻璃上实现相关的渗数与数据投影，将车内外情况相结合，成为未来发展趋势。舱泊一体平台产品逐步量产上车随着舱泊一体域控将集成更多行车过程中的功能，带来传感器复用、成本降低及产品集成化提升，从中短期来看，one box方案或将主导市场。2024年11月30日，广汽集团与华为签署深度合作协议，开启"华为智能化+广汽智造”的深度合作新模式。建议关注：1）整车：赛力斯、江淮汽车、广汽集团；2）域控制器：德赛西威、华阳集团；3）自动驾驶工具链：万马科技。
　　重点跟踪行业：
　　人形机器人，产业趋势明确，至2030年全球累计需求量有望达约200万台，目前进入从0到1的重要突破阶段，看好Tier1及核心零部件供应商；光伏设备。N型渗透率加速提升，马太效应下头部企业竞争力进一步强化，看好平台型布局电池片、组件的龙头公司；储能，储能是构建新型电网的必备基础，政策利好落地，发电、用户侧推动行业景气度提升，看好电池、逆变器、集成等环节龙头公司；半导体设备，预计2030年行业需求达1400亿美元，中国大陆占比提高但国产化率仍低，看好平台型公司和国产替代有望快速突破的环节；自动化，下游应用领域广泛的工业耗材，市场规模在400亿左右，预计2026年达557亿元，看好受益于集中度提高和进口替代的行业龙头；氢能源。绿氢符合碳中和要求，光伏和风电快速发展为光伏制氢和风电制氢奠定基础，看好具备绿氢产业链一体化优势的龙头公司；工程机械，强者恒强，建议关注行业龙头，看好具备产品、规模和成本优势的整机和零部件公司。
　　风险提示
　　产品和技术迭代升级不及预期海外市场拓展不及预期海外复苏不及预期、国内需求不及预期原材料价格波动零部件供应受阻客户扩产不及预期
　　市场竞争加剧。
【免责声明】本文仅代表第三方观点，不代表和讯网立场。投资者据此操作，风险请自担。

   【免责声明】本文仅代表第三方观点，不代表和讯网立场。投资者据此操作，风险请自担。

【广告】本文仅代表作者本人观点，与和讯网无关。和讯网站对文中陈述、观点判断保持中立，不对所包含内容的准确性、可靠性或完整性提供任何明示或暗示的保证。请读者仅作参考，并请自行承担全部责任。邮箱：news_center@staff.hexun.com