大逻辑，来了！

老梅在《节后，怎么看》中指出今年牛市有两个美妙故事，即 AI 驱动科技产业升级和复苏。驱动牛市旨在推动产业升级、促进社会资金流动，摆脱通缩走向健康通胀。老梅一直围绕这两个方向研究跟踪。AI 逻辑不断演变，与电子行业复苏相关，还往电力方向延伸，新方向自带景气度逻辑逐步接棒老方向。老梅提示电子行业中存储、芯片制造、封测赛道，尤其关注中芯/华虹。今日中芯国际因市盈率超 300 倍无法融资买入而跳水，但电子行业复苏故事长。有色资源方面，老梅提前提示机会，假期有色金属大涨，其牛市未结束，短期 10 月底有降息、11 月有环保督察，科技涨多后市场天平倾向值得 10 月初思考，复苏是重要趋势。