A股宏观向好，关注有色科技

今日凌晨美联储降息25bp，未退出QT，计划12月退出，未超市场预期。见面会盘中情况不明，收盘后官方确认“休战一年”且将互访，宏观面向好，大盘暂无明显问题，可继续关注有色和科技。 有色方面，聊到能源金属钴/锂，从电池迭代看，钴被颠覆可能性大，锂相对小且受益通胀。6月起锂矿价格企稳，近期大摩、中信上调明年储能出货预期，使锂供需或从弱平衡变紧平衡。 科技方向今日疲软，诸多公司业绩不佳。此前选择sst变压器押注AI，因其有基本盘，还有增量盘（英伟达方案带来新故事），虽sst明年才大规模使用，但行业竞争没那么激烈。