预计博弈完跨年龙，投机将步入下行周期

今日发布投资复盘。周三策略净值 3.3797，今日收益 -0.65%，策略仓位 100%。作者为前资管成员，记录投资思考，言论不构成决策建议。昨晚复盘文章发在备用号，操作思路也在其上。市场方面，昨晚美股大涨，但A股与美股联动不强，硬件高开低走，是年末机构为排名砸盘，非基本面问题。从基本面看，硬件是否见顶待明年 Q1 业绩。低位软件走势不佳，后续震荡方向待察。题材投机因赛道、指数弱势而高潮，合富表现超预期，连板梯队现近百亿公司，投机结束时间难测。预计博弈完跨年龙，投机将步入下行周期，约还有一个月。