半导体与光伏板块投资分析

近期半导体高位回调10%，中外龙头均下跌，如寒武纪1月以来最大跌幅超30%，海外龙头10天最大跌幅近30%。海外龙头财报亮眼却股价暴跌，因营收指引未达部分乐观预期；寒武纪受传闻影响股价受挫，虽声明否认，但信心已受打击。当前半导体估值仍处高位，投资需关注价格。 光伏方面，马斯克提出“太空光伏”设想，给低迷板块带来刺激。不过，A股光伏正处产能过剩洗牌期，“太空光伏”目前对业绩贡献几近于零，多家公司盈利预警。短期光伏多为题材炒作，长期反弹需看开工率回升和落后产能出清。投资应注重资产配置，不宜全仓或加杠杆。