银河证券：AI驱动下内容价值向上，游戏和影视院线赛道将率先受益

证券时报e公司讯，银河证券研报认为，市场当前主要担忧前期传媒板块上涨受主题和概念催化较多，业绩缺乏落地性。银河证券认为当前仍处于AI浪潮下新一轮科技周期的初期，下游应用端的商业化仍在探索期，业绩表现存在一定时滞，随着AI技术对行业的颠覆不断加速，坚守产业长期增长的逻辑确定性才是关键。看好受内容供给侧改善最明显的两个赛道，游戏和影视行业。基于前面观点，AI驱动下内容价值向上，游戏和影视院线赛道将率先受益，建议关注兼具高壁垒和成长性的标的，游戏：腾讯控股、网易、完美世界(002624)、吉比特(603444)、恺英网络(002517)、三七互娱(002555)等；影视院线：光线传媒(300251)、万达电影(002739)、华策影视(300133)、博纳影业等。