今晚！一个大利空

今天市场冲高回落，早盘一度表现不错，下午出现巨大的回撤，题材炒作纷纷退潮。以AI为代表的传媒、电子和计算机板块跌幅巨大，亏钱效应比较明显。本周末，关于AI和飞行汽车的讨论达到一个高潮。各路基金研究员放弃周末时间，在AI板块重点研究了国产算力、铜缆连接和国产大模型。对飞行汽车板块的研究已经扩散到车身使用的碳纤维材料和飞行汽车的检测。结果今天这些炒作大部分都熄火了，周末只学不买的投资者属于白忙活，学完买入的投资者堪称越学习越贫穷。引发题材炒作大幅熄火的主要原因是有传闻监管机构要严格限制公募基金参与题材炒作，特别是公募基金跟游资勾兑的情况。部分公募基金经理跟私募以及游资勾兑是国内基金行业一个长期存在的问题。

公募基金管理的资金规模很大，但是基金经理的收入跟业绩并不一定完全挂钩，部分基金经理会选择接盘游资和私募炒起来的股票，通过私下协议的方式获得分成。这种行为肯定是严重损害投资者利益的，新管理层近期持续对公募基金展开巡查，这种勾兑情况肯定是关注的重点。今晚光纤板块出现一个重大利空，美国一个公司向美国贸易委员会发出337调查申请，表示5家中国企业的光纤连接器和适配器涉嫌侵犯专利权，要求美国对这些企业的产品销售。这五家中国企业主要是常州科网电子、深圳联科科技、深圳亿海光学、深圳瑞光通信和湖南超纤科技，基本都是不太知名的企业。美国发起这个调查主要对光纤板块的龙头亨通光电(600487)、中天科技(600522)和长飞光纤(601869)产生一些利空。不过市场关注度更高的还是光模块板块，毕竟光模块才是机构重仓的方向，而且这些公司的收入主要来自美国，很容易受到制裁的冲击。

明天这个事估计会对光模块的情绪产生比较大的冲击。今天的利好主要集中在地产和工程机械板块。地产板块的主要利好是政策有望进一步放松，可能进一步放松一线城市的限购，并且进一步推进融资政策落地，帮助房地产企业的白名单项目获得融资。现在市场对地产的预期已经非常低，只要地产价格能够企稳，地产销售的下滑能够收窄到10%以内，就算是大超预期了。工程机械板块的主要利好是3月国内销售同比转正。经过2年多下滑，工程机械的销售可能在2024年触底，2025年有望迎来周期复苏，这个领域可以重点关注三一重工(600031)、恒立液压(601100)和浙江鼎力(603338)。总结：市场大跌主要受传闻的影响，后续重点看看题材炒作会不会退潮。今晚美国企业起诉国内光纤公司，明天光模块在情绪上可能受到冲击。