和讯自选股日报|医药股大反攻，“20CM”“10CM”霸屏自选股！13板块集体“红旗飘飘”，化纤龙头卖10亿房产还债股价跌停

　　盘面分析：

　　9月27日，A股三大指数集体高开，早盘沪指震荡走弱多次翻绿，续创调整新低，午后市场持续上行。截至收盘，沪指涨1.4%，报3093.86点，深成指涨1.94%，报11175.12点，创业板指涨2.23%，报2374.74点。沪深两市合计成交额6662.04亿元，北向资金实际净买入32.72亿元。

　　和讯财经APP数据统计显示， 当日添加自选股用户数为5348人。自选股T0P20投资意愿强烈，18只个股上涨，2只个股下跌。具体来看，华大智造、华康医疗20%“大长腿”涨停，同兴环保、紫鑫药业(002118)、华天酒店(000428)、双成药业(002693)、通策医疗(600763)涨停，无跌停个股。

　　值得注意的是，此前，东方盛虹(000301)转让了名下六处资产，成交价格总计10.88亿元。当日东方盛虹股价低开低走，盘中触及跌停。

　　从申万二级行业板块来看，今日自选股板块较分散，医疗服务、医疗器械板块占有3家，电力设备、硬料制造、重要板块各有2家，其余各板块各1家。

　　从主力资金来看，五粮液(000858)、爱尔眼科(300015)、贵州茅台(600519)深受主力资金青睐，当日主力资金净流入分别为118924.1万元、48003.6万元和40149.3万元；宁德时代(300750)、钒钛股份和东方盛虹被主力资金抛弃，当日主力资金净流出分别为24271.8万元、13750.1万元和8669.6万元。

　　从盘后龙虎榜数据看，共有5只个股上榜。华大智造、华天酒店买卖金额最大的前5名席位分别净买入9338.42万元和1791.71万元。

　　从券商最新评级中发现，今日自选股TOP20中，有11只个股被券商推荐“买入”评级。6只个股被推荐“增持”评级。

　　我们还注意到，环保、医疗服务、硬料制造、中药、医疗器械、酒店及餐饮、生物制品等板块跑赢沪（1.4%）深（1.94%）两市，工业金属、钢铁板块跑输沪深两市。自选股TOP20的平均涨幅为6.35%，跑输酒店及餐饮板块，但跑赢其余各板块。

　　资讯公告：

　　行业消息：

　　国家能源局：稳步推进以沙漠、戈壁、荒漠地区为重点的大型风电光伏基地

　　国家能源局规划司副司长宋雯昨日在新闻发布会上表示，稳步推进以沙漠、戈壁、荒漠地区为重点的大型风电光伏基地、西南水电基地以及电力外送通道建设，可再生能源电量输送比例原则上不低于50%。

　　医疗板块利好政策消息不断

　　9月27日，国家组织骨科脊柱类耗材集中带量采购将在上海接受企业递交申报材料并现场开标。此外，国家卫生健康委发布通知，拟使用财政贴息贷款更新改造医疗设备，并拟于近期发布配套政策，进一步明确使用财政贴息贷款更新改造医疗设备在医院端落地实施的政策。另一方面，国家卫生健康委最新消息称，“十四五”期间，国家将支持各地建设120个左右省级区域医疗中心，推动优质医疗资源向群众身边延伸，尽可能减少异地就医。今年年底前将基本完成省级区域医疗中心的规划布局，启动相关项目建设。

　　奇瑞捷豹路虎选择亚马逊云科技为SAP系统的首选云服务供应商

　　9月27日，亚马逊云科技宣布，高端汽车企业奇瑞捷豹路虎汽车有限公司（以下简称“奇瑞捷豹路虎”）选择亚马逊云科技作为其SAP系统的首选云服务供应商，将SAP全模块成功迁移上云，包括研发、制造、物流、财务、采购、销售及售后等业务模块，加快数字化转型的步伐。通过上云，奇瑞捷豹路虎可以更好地实现高度定制化生产，满足豪华汽车消费者的个性化需求，同时实现企业运营敏捷性提升。

　　公司公告：

　　同兴环保：公司暂未出口制热设备到欧洲市场

　　9月27日，同兴环保在回应投资者提问时表示，公司暂未出口制热设备到欧洲市场。公司与中国科技大学合同的联合实验室，主任由余彦教授担任，余彦教授目前已发表学术论文200多篇。

　　华大智造：向符合行权条件的94名激励对象授予414.56万份股票期权

　　为激励核心员工积极性、更好吸引优秀人才，华大智造于2020年10月制定并推出股票期权激励方案。目前，该激励计划第一个行权期的行权条件已全部达成。截至26日公告日，公司合计向符合行权条件的94名激励对象授予414.56万份股票期权。

　　华康医疗：预中标1.2亿元项目

　　华康医疗公告，预中标四川大学华西厦门医院净化系统采购及安装（含实验室台及医疗废气排放、医疗纯水系统）项目，中标金额：1.2亿元。

　　机构分析研判：

　　医疗行业：政策和业绩双底铸就，建议加大配置

　　国金证券(600109)在近期研报中表示，当前时点医疗板块处于估值、仓位、业绩、政策预期四重底部，且反转迹象清晰（集采预期企稳、Q3业绩开始改善），估值仍处于历史底部，建议积极加配。配置风格上，相比于18-21年的强成长、赛道投资、估值扩张、自上而下的投资风格，建议转向自下而上、估值增速性价比高、业绩成长确定性较强的标的，这也是医药板块增量资金最可能率先进入的领域。

　　我们认为，未来市场对医保控费的措施预期有望趋于稳定，对企业增长确定性的信心有望回升，医疗板块政策预期底已经确立。市场对创新医疗(002173)器械板块关注度存在上升可能，建议关注赛道领先优质品种。布局方向上，医药创新与消费医疗仍然是最大的增量成长机会，当前估值性价比突出，值得重点把握。建议重点关注生长激素、医疗服务、医美、医疗器械、中药等细分优质赛道以及相关行业龙头公司，长春高新(000661)、迈瑞医疗(300760)、爱尔眼科、华东医药(000963)、华润三九(000999)等。

　　中药行业：中药创新药迎来增长新阶段

　　国海证券(000750)在近期研报中指出，中药创新药行业政策边际改善明显：2017年医保目录调整和2018年开始的国家集采分别对中成药院内和院外市场产生负向作用。2019年国务院办公厅发布《关于促进中医药传承创新发展的意见》后，卫健委、医保局和药品监督管局等单位的配套措施不断落地，中药审评体系、中医药服务体系、医保政策和集采政策等边际改善明显。

　　中药创新药行业发展稳健，政策边际改善明显。首次覆盖，给以“推荐”评级。中药创新药企业主要依靠三种核心能力：品种获取、产品销售和政府事务。基于这三方面的考虑，我们建议重点关注济川药业(600566)、以岭药业(002603)和康缘药业(600557)，亦可关注昆药集团(600422)、天士力(600535)、步长制药(603858)、佐力药业(300181)。

　　食品饮料：把握Q3增长确定性较高标的

　　德邦证券在近日研报中表示，白酒挑战已过，看好Q3增长确定性较高标的。调味品：需求与成本双压，2022年行业弱复苏定调，守望长期复苏。行业角度来看，需求端受制于疫情反复，餐饮消费受损，家庭端在消费力下降和线上渗透（社区团购等）提升下出现消费降级；成本端大豆成本边际回落，酱油企业因酱油酿造期较长，预计全年报表端成本高位，其他农产品(000061)及包材辅料亦有部分边际下行，2023年成本改善可期。长期来看，逆境之中对龙头而言既是挑战亦是机遇，而需求回暖和成本回落仍为大势所趋，行业回暖后龙头料将率先复苏，我们对行业保持谨慎乐观。

　　休闲食品：双节动销顺畅，预计3季度行业基本面持续改善。需求端，今年中秋节、国庆节相隔时间达到20天，我们判断将为休闲零食带来两波销售高峰。渠道端，22H1各家公司渠道拓展效果初显，22H2有望继续释放增量。成本端，棕榈油等原材料价格持续回落，成本压力有所缓解，预计3季度基本面将持续改善。

　　重点股研报追踪：

　　威高骨科：创新不断引领行业发展，打造国际一流骨科器械企业

　　东方证券(600958)在最新研报中表示，公司是国内领先的骨科医疗器械提供商，产品布局全面，创新发展源远流长。公司自成立以来始终深耕骨科植入医疗器械市场，通过自研和并购，实现对脊柱、创伤、关节全产品线布局，并采用多品牌战略深度覆盖高、中、低端市场，已成为国内骨科产品品类齐全、规模领先、具有市场竞争力的企业之一。公司背靠威高集团，成立之初定位国内骨科中高端市场，持续加强研发投入，既拥有上游材料研发能力、也具备底层技术创新基础，此外与威高集团在下游渠道和客户方面也具有显著协同效应。公司经营数据持续向好，营业收入端从2017年的9.06亿元增长到2021年的21.54亿元，CAGR为24.18%，归母净利润从2017年的2.03亿元增长到2021年的6.90亿元，CAGR达到35.84%，保持快速增长趋势。

　　脊柱国采即将落地，机遇与挑战并存。脊柱国家集采即将落地，建议积极关注后续变化，从前期关节和创伤集采执行来看，集采带来市场渗透率提升，综合能力强、产品线完整的国产龙头企业集中度持续提升，长期成长逻辑并未发生改变。同时，集采使得龙头企业的成本控制优势进一步凸显，集采的降价压力也将倒逼企业创新升级，真正具备创新能力的企业才有望脱颖而出。

　　预测公司2022-2024年每股收益分别为2.14、2.30、2.98元，参照可比公司，我们认为目前公司的合理估值水平为2022年的29倍市盈率，对应目标价为62.06元，首次给予买入评级。

　　东方盛虹：大炼化投产构筑基础，新材料腾飞促进业绩

　　中泰证券在对公司的研报中表示，“金九银十”+“需求复苏”，长丝行业或将迎来底部反转。2022年，受油价高企和需求遇冷影响，长丝行业进入景气低谷。目前，我国疫情已基本得到控制，消费终端需求有望持续复苏，同时传统消费旺季（9-10月）即将到来，下游需求或将逐步由消费终端向上游长丝端传递，今年下半年长丝有望迎来底部反弹。公司以高端DTY为主，主攻差别化纤维。由于差别化纤维的高端性，2020-2021年公司差别化丝平均价格为8586元/吨和10895元/吨，分别高于市场日均价格2155元/吨和2956元/吨。

　　盈利预测：预计2022/2023/2024年公司归母净利润63.71/130.67/145.57亿元，同比增长40%/105%/11%，EPS分别为1.03/2.1/2.34元。以2022年8月25日收盘价计算,PE20.5X/10.0X/9.0X,首次覆盖，给予“买入”评级。